Ошибка знания будущего
Использование в историческом решении сведений, ещё не доступных на соответствующую дату.
Ошибка знания будущего появляется, когда исторический тест использует информацию раньше её публикации или доступности. Дата периода отчётности не равна дате, когда инвестор мог узнать её содержание. Показатель за прошлый год, опубликованный позднее, нельзя без оговорки считать известным в начале нового года. Бэктест остаётся гипотетическим исследованием, а не записью совершённых операций.27
Условная стратегия, покупающая в январе по годовой прибыли из мартовского отчёта, получает недоступное тогда знание. Исправленные данные и будущий состав индекса могут создавать похожую проблему. Даже корректная современная база не обязательно хранит нужные исторические версии.
В рабочем наборе разделяют период данных, публикацию, получение и использование в решении. Затем задают реалистичное исполнение после появления сигнала. Если даты или версии восстановить нельзя, ограничение раскрывают вместо подстановки удобного момента. Устранение знания будущего не отменяет расходов, ошибок выживших и риска переобучения самой стратегии.
Основания и границы объяснения
Общие финансовые понятия; не индивидуальная рекомендация
- Investor Bulletin: Performance Claims · SEC / Investor.gov
Методология результата, комиссии, дивиденды, выбор интервала, исторические и гипотетические данные; не сигналы
Сверка источников и автоматизированная редакционная помощь не означают профессиональной финансовой или юридической экспертизы. Как готовятся материалы.