Commencer par la formule
Indiquez type de prix, intervalle, paramètres et initialisation. Deux applications peuvent différer selon l’historique et le lissage. Comparez seulement après avoir fixé ces conditions. Une absence de nouvelle transaction n’est pas une nouvelle information si la plateforme reporte le dernier prix.
Composition du MACD
Le MACD est la moyenne exponentielle rapide moins la moyenne lente. Les paramètres usuels sont 12 et 26 périodes ; la ligne de signal est généralement une moyenne exponentielle sur 9 périodes du MACD. Ici, histogramme = MACD − ligne de signal. Une période dépend de la fréquence choisie et pas nécessairement d’un jour boursier.[1]
À un point fictif, moyenne rapide 108, lente 105 et signal 2 : MACD=3 et histogramme=1. Ces valeurs servent à vérifier la soustraction. Un histogramme positif signifie seulement que la différence des moyennes dépasse sa version lissée ; il ne prouve pas un rendement futur positif.
Multiplier tous les prix par un facteur multiplie aussi le MACD. Les valeurs absolues de titres chers et bon marché ne sont donc pas une même force sans normalisation. Après une division d’action, vérifiez la comparabilité de la série.
RSI et variations positives ou négatives
Séparez les variations de clôture positives et les valeurs absolues des variations négatives. Si leur rapport vaut RS, RSI = `100 − 100 / (1 + RS)`. Dans ce modèle, après la moyenne initiale, la nouvelle valeur reçoit un poids inverse du nombre de périodes. C’est une hypothèse éditoriale ; une moyenne mobile simple donne une autre implémentation.
Dans l’exemple, la variation positive moyenne vaut 2 et la négative 1 : RS=2 et RSI≈66,67. Ce n’est ni une probabilité de hausse de 66,67 %, ni une proportion de transactions gagnantes. Sans variation négative, il faut traiter la division par zéro ; avec croissance positive, la limite est 100. Une série constante exige une convention logicielle explicite.
Une valeur extrême ne donne pas la date du retournement
« Suracheté » et « survendu » ne sont pas des prix économiquement justes. Le seuil appartient à la construction de l’indicateur. Une série durablement orientée peut maintenir le RSI près de l’extrémité. Changer la fenêtre change la sensibilité sans ajouter d’information fondamentale.
MACD, histogramme et RSI partagent en partie leurs entrées. Leur accord ne constitue pas trois confirmations indépendantes. Une divergence avec le prix est une relation formalisable entre séries transformées, pas un retournement fiable sur une image. Le [guide des moyennes mobiles](/guides/moving-averages/) en montre la dépendance.[2]
Tester l’implémentation séparément
Testez d’abord série constante, croissance régulière et saut unique ; vérifiez initialisation, arrondis et valeurs manquantes. Pour une relation avec le futur, il faut un protocole distinct, un échantillon réservé et les coûts ; voir le [guide des preuves de l’analyse technique](/guides/technical-analysis-evidence/). Séparez toujours définition et interprétation.
Sur une série constante, le MACD doit refléter l’absence d’écart après initialisation cohérente. Le RSI exige une convention lorsque variations positives et négatives sont absentes. Conservez le test avec la version du programme et ne choisissez pas l’implémentation qui explique le mieux un retournement passé.
Sources et limites
[1] Fidelity MACD : construction du MACD et du RSI ; recommandations de trading non retenues. [2] Fidelity Exponential Moving Average : définition et poids ; sans validation des signaux. Documents primaires supplémentaires : Fidelity Simple Moving Average et Fidelity RSI, définitions seulement. Les documents CME initiaux n’ont pas été obtenus intégralement ; seuls les concepts nommés et l’arithmétique pédagogique ont été vérifiés, pas les promesses prédictives.